古时候,有一位状元南下赴任,因避战乱,改走东荡水路。这一天突然遇上暴风雨,为系船,这位状元在岸上插下佩剑,雨霁急于赶路宝剑就留了下来,从而得地名“留宝”。
抗日战争时期,新四军曾在这里练兵和作战,这时地名已唤作“柳坝”。后来,部队著名作家胡石言撰写小说时,觉得“柳”字多情,“坝”字却没有兵味,又听当地传说,因而便改为堡垒的“堡”字。